ندوة مباشرة عبر الإنترنت: أسرار لبناء دولاب الموازنة للنمو B2B2C ناجح
احفظ مكانك الآن

القيمة السوقية العادلة

القيمة السوقية العادلة (FMV) هي مفهوم أساسي في التمويل والضرائب ومختلف المجالات الأخرى التي تنطوي على تحديد السعر العادل والمعقول الذي سيحصل عليه الأصل في سوق مفتوحة وتنافسية. وهو يمثل السعر الافتراضي الذي يوافق به المشتري والبائع الراغبان والمطلعون على إجراء المعاملات ، على افتراض أن كلا الطرفين يتصرفان لمصلحتهما الفضلى وبدون أي ضغوط خارجية.

ما هي القيمة السوقية العادلة؟

القيمة السوقية العادلة (FMV) هي السعر المقدر الذي سيجلبه أصل معين في السوق المفتوحة عند بيعه بين مشتر راغب وبائع راغب ، وكلاهما على دراية معقولة بالأصل ، ويتصرفان في مصلحتهما الخاصة ، وخالية من الضغط غير المبرر للشراء أو البيع. في جوهرها ، تمثل FMV القيمة الموضوعية والمحايدة للأصل بناء على ظروف السوق والمعاملات الطوعية المستنيرة.

FMV هو مفهوم أساسي في مختلف المجالات ، بما في ذلك التمويل والضرائب والعقارات والتأمين والإجراءات القانونية. يتم استخدامه لمجموعة واسعة من الأغراض ، مثل تحديد قيمة الممتلكات للتقييم الضريبي ، وحساب مدفوعات مطالبات التأمين ، وتحديد سعر الشراء في عمليات الدمج والاستحواذ ، وتقييم قيمة الأصول أثناء تسويات الطلاق.

عزز أداء المبيعات بنسبة 94٪ من خلال برنامج إدارة العمولات Gamified الخاص بنا  

ما هي استخدامات القيمة السوقية العادلة؟

استخدامات القيمة السوقية العادلة:

1. الضرائب

  • يستخدم FMV في التقييمات الضريبية لتحديد قيمة الأصول الخاضعة للضريبة ، مثل الممتلكات والاستثمارات والهدايا.
  • غالبا ما يتم استخدامه لحساب ضريبة أرباح رأس المال وضريبة العقارات وضريبة الهدايا وضريبة الأملاك.
  • يجوز للمانحين للممتلكات للمنظمات الخيرية استخدام FMV لتحديد مبلغ مساهمتهم الخيرية للأغراض الضريبية.

2. العقارات

  • في سوق العقارات ، يتم استخدام FMV لتقييم قيمة العقارات المعروضة للبيع أو الشراء أو الضرائب.
  • إنه يلعب دورا حاسما في تقييم العقارات ، حيث يساعد مالكي المنازل والمشترين والبائعين على تحديد القيمة العادلة للمنازل والأراضي.
  • يستخدم FMV في تسويات الطلاق لتقسيم الممتلكات بين الزوجين بشكل عادل.

3. التأمين

  • تستخدم شركات التأمين FMV لتحديد قيمة الأصول المؤمن عليها في حالة وجود مطالبة.
  • عند تلف أو فقدان أحد الأصول المؤمن عليها ، يتم استخدام FMV لحساب مدفوعات التأمين لحامل الوثيقة.

4. عمليات الدمج والاستحواذ (M&A)

  • في معاملات الاندماج والاستحواذ ، يتم استخدام FMV لتقييم القيمة العادلة للأصول والخصوم للشركة المستهدفة.
  • يساعد المشترين والبائعين على التفاوض على سعر شراء عادل وتخصيص سعر الشراء لأصول محددة.

ما هي أمثلة القيمة السوقية العادلة؟

أمثلة القيمة السوقية العادلة هي:

  • العقارات السكنية: تحديد القيمة العادلة لمنزل الأسرة الواحدة أو عمارات أو شقة للبيع أو الشراء في سوق الإسكان.
  • العقارات التجارية: تقييم القيمة العادلة لمباني المكاتب أو مساحات البيع بالتجزئة أو المستودعات أو العقارات الصناعية للمعاملات العقارية أو تقييمات ضريبة الأملاك.
  • السيارات: حساب القيمة المضافة للسيارات أو الشاحنات أو الدراجات النارية المستعملة عند بيعها بشكل خاص أو لأغراض التأمين.
  • المجوهرات والأحجار الكريمة: تقييم FMV للمجوهرات والماس والأحجار الكريمة للتغطية التأمينية أو البيع أو الميراث.
  • التحف والمقتنيات: تحديد FMV للأثاث العتيق أو العملات النادرة أو الألعاب القديمة أو القطع الفنية للبيع أو التأمين أو تقييم العقارات.

ما هي طرق تقييم القيمة السوقية العادلة؟

3 نهج لتقييم القيمة السوقية العادلة هي كما يلي:

1. نهج السوق

  • المبيعات القابلة للمقارنة (نهج السوق): تستخدم هذه الطريقة بشكل شائع للعقارات وتتضمن مقارنة العقار الموضوع بالعقارات المماثلة المباعة مؤخرا (الشركات) في نفس المنطقة. يتم إجراء تعديلات للاختلافات في الحجم والحالة والموقع وعوامل أخرى.
  • مقارنات الشركات العامة: في سياق تقييم شركة مملوكة للقطاع الخاص ، قد يستخدم المحللون القيمة السوقية والمقاييس المالية للشركات المتداولة علنا في نفس الصناعة كأساس لتقدير FMV.

2. نهج التكلفة

  • تكلفة الاستبدال: غالبا ما تستخدم هذه الطريقة للعقارات وتتضمن حساب تكلفة استبدال الأصل بآخر مماثل ، يتم تعديله للاستهلاك والتقادم. إنه مفيد عندما لا تكون هناك مبيعات حديثة قابلة للمقارنة.
  • التكلفة المستهلكة: بالنسبة للأصول ذات العمر الإنتاجي المحدود، مثل الآلات أو المركبات، تأخذ التكلفة المستهلكة في الاعتبار التكلفة الأصلية والاستهلاك المتراكم لتحديد FMV.

3. نهج الدخل

  • رسملة الدخل: تستخدم هذه الطريقة للأصول المدرة للدخل مثل العقارات المؤجرة أو الشركات. وهو ينطوي على رسملة تدفق الدخل المتوقع (على سبيل المثال ، دخل الإيجار أو أرباح الأعمال) لتحديد FMV.
  • التدفق النقدي المخصوم (DCF): DCF هو نهج دخل أكثر تفصيلا يستخدم لتقدير FMV للأصول أو الشركات بناء على التدفقات النقدية المستقبلية المتوقعة. يأخذ في الاعتبار عوامل مثل معدلات النمو والمخاطر.

متى يكون التقييم العادل للسوق مهما؟

السيناريوهات التي تلعب فيها FMV دورا حاسما:

  1. تقييم ضريبة الأملاك
  2. مطالبات التأمين
  3. التخطيط العقاري
  4. ضريبة الهدايا
  5. تسويات الطلاق
  6. التبرعات الخيرية
  1. تقييم ضريبة الأملاك: تستخدم الحكومات المحلية FMV لتحديد الضرائب العقارية. تضمن التقييمات الدقيقة أن يدفع أصحاب العقارات حصة عادلة من الضرائب بناء على قيمة عقاراتهم.
  2. مطالبات التأمين: تستخدم شركات التأمين FMV لتقييم قيمة الممتلكات التالفة أو المسروقة عند معالجة مطالبات التأمين. يحتاج حاملو وثائق التأمين إلى تقييم FMV دقيق للحصول على تعويض عادل.
  3. التخطيط العقاري: عندما يخطط الأفراد لممتلكاتهم ، يجب عليهم تقدير FMV لأصولهم لأغراض ضريبة العقارات. هذا يساعد في تقليل الالتزامات الضريبية العقارية المحتملة.
  4. ضريبة الهدايا: يتم استخدام FMV للأصول الموهوبة لتحديد ما إذا كانت ضريبة الهدايا مستحقة. يحتاج الأفراد إلى معرفة FMV عند تقديم هدايا كبيرة للآخرين.
  5. تسويات الطلاق: في إجراءات الطلاق ، يتم استخدام FMV لتحديد قيمة الأصول الزوجية ، بما في ذلك العقارات والاستثمارات والشركات ، للتوزيع العادل بين الزوجين.
  6. التبرعات الخيرية: يجب على المانحين تحديد FMV للمساهمات الخيرية غير النقدية ، مثل الملابس أو الأثاث أو الإلكترونيات ، عند المطالبة بخصومات على إقراراتهم الضريبية.

كيف تحسب القيمة السوقية العادلة؟

فيما يلي بعض الطرق والعوامل الشائعة التي يجب مراعاتها عند حساب FMV لأنواع مختلفة من الأصول:

1. مبيعات قابلة للمقارنة (نهج السوق)

  • تستخدم هذه الطريقة بشكل شائع للعقارات والمركبات والأصول المماثلة.
  • ابحث عن المبيعات الأخيرة لأصول مماثلة في نفس المنطقة الجغرافية أو السوق.
  • اضبط أسعار بيع هذه الأصول القابلة للمقارنة بناء على الاختلافات مثل الحجم والموقع والحالة والميزات.
  • توفر أسعار البيع المعدلة تقديرا ل FMV للأصل المعني.

2. نهج التكلفة

  • غالبا ما يستخدم هذا النهج في العقارات ومشاريع البناء الجديدة.
  • احسب تكلفة استبدال أو إعادة إنتاج الأصل بأصل مماثل ، مع مراعاة الاستهلاك والتقادم.
  • هذه الطريقة مفيدة بشكل خاص عندما لا تكون هناك مبيعات حديثة قابلة للمقارنة للرجوع إليها.

3. نهج الدخل

  • تستخدم هذه الطريقة بشكل شائع للعقارات المدرة للدخل ، مثل العقارات المؤجرة والشركات.
  • قم بتقدير القيمة العادلة للأصل بناء على دخله المحتمل أو تدفقه النقدي.
  • يمكن استخدام طرق الرسملة أو الخصم لتحويل الدخل المستقبلي إلى قيمة حالية.

4. التقييم المهني

  • بالنسبة للأصول المعقدة أو عندما يكون التقييم الدقيق أمرا بالغ الأهمية ، قد يكون تعيين مثمن محترف هو أفضل نهج.
  • المثمنون هم خبراء يقومون بتقييم FMV للأصول بناء على معرفتهم وخبرتهم ومعايير الصناعة.
  • إنهم يأخذون في الاعتبار عوامل مختلفة ، بما في ذلك بيانات السوق وحالة الأصول والمبيعات القابلة للمقارنة.

استطلاعات نبض الموظفين:

هذه استطلاعات قصيرة يمكن إرسالها بشكل متكرر للتحقق من رأي موظفيك حول مشكلة ما بسرعة. يتضمن الاستطلاع عددا أقل من الأسئلة (لا يزيد عن 10) للحصول على المعلومات بسرعة. يمكن إعطاؤها على فترات منتظمة (شهرية / أسبوعية / ربع سنوية).

الاجتماعات الفردية:

يعد عقد اجتماعات دورية لمدة ساعة لإجراء محادثة غير رسمية مع كل عضو في الفريق طريقة ممتازة للحصول على إحساس حقيقي بما يحدث معهم. نظرا لأنها محادثة آمنة وخاصة ، فإنها تساعدك في الحصول على تفاصيل أفضل حول مشكلة ما.

eNPS:

eNPS (صافي نقاط الترويج للموظف) هي واحدة من أبسط الطرق الفعالة لتقييم رأي موظفك في شركتك. يتضمن سؤالا مثيرا للاهتمام يقيس الولاء. مثال على أسئلة eNPS تشمل: ما مدى احتمالية أن توصي بشركتنا للآخرين؟ يستجيب الموظفون لاستطلاع eNPS على مقياس من 1 إلى 10 ، حيث يشير 10 إلى أنهم "من المحتمل جدا" أن يوصوا بالشركة ويشير 1 إلى أنهم "من غير المحتمل للغاية" التوصية بها.

بناء على الردود ، يمكن وضع الموظفين في ثلاث فئات مختلفة:

  • المروجين
    الموظفون الذين استجابوا بشكل إيجابي أو وافقوا.
  • المنتقدين
    الموظفون الذين كان رد فعلهم سلبيا أو غير موافق.
  • السلبيات
    الموظفون الذين ظلوا محايدين في ردودهم.

مدونات مماثلة

روابط سريعة

الحلول البرمجية
بطاقات الهدايا
المسارد